Clifford Chance
Clifford Chance advised Alstom in the context of its €750 million senior bond issuance financing in part the acquisition of Bombardier Transportation
12 January 2021
Clifford Chance advised Alstom in the context of its €750 million senior bond issuance financing in part the acquisition of Bombardier Transportation
The bonds have an 8-year maturity and a fixed coupon of 0% payable annually. The order book was oversubscribed more than 4 times.
The proceeds of the issue of the bonds will be used for general corporate purposes including the financing of part of the acquisition of Bombardier Transportation complementing the capital increases.
The bonds have been listed and admitted to trading on the regulated market of Euronext Paris on 11 January 2021. The bonds have been rated Baa2 (stable outlook) by Moody's Investors Service Limited.
The bond issue was made by a syndicate of banks including Crédit Agricole Corporate and Investment Bank, CIC, Deutsche Bank, HSBC Bank, Natixis, NatWest and UniCredit acting as Joint Global Coordinators.
Clifford Chance advised Alstom on this transaction with a team consisting of Cédric Burford, partner, Auriane Bijon, counsel, and Jessica Hadid, associate.
Clifford Chance a conseillé Alstom dans le cadre de son émission obligataire pour un montant de €750 millions venant financer en partie l'acquisition de Bombardier Transport
Les obligations ont une échéance de 8 ans et un taux d'intérêt fixe de 0% payable annuellement. Le livre d'ordres a été sursouscrit plus de 4 fois.
Le produit de l'émission des obligations sera utilisé pour les besoins généraux de la société, y compris le financement d'une partie de l'acquisition de Bombardier Transport en complément des augmentations de capital.
Les obligations ont été cotées et admises à la négociation sur le marché réglementé d'Euronext Paris le 11 janvier 2021. Les obligations ont été notées Baa2 (perspective stable) par Moody's Investors Service Limited.
L'émission des obligations a été conduite par un syndicat bancaire comprenant Crédit Agricole Corporate and Investment Bank, CIC, Deutsche Bank, HSBC Bank, Natixis, NatWest et UniCredit agissant en qualité de coordinateurs globaux .
Clifford Chance a conseillé Alstom sur cette transaction avec une équipe composée de Cédric Burford, associé, Auriane Bijon, counsel, et Jessica Hadid, collaboratrice.
