Clifford Chance
Clifford Chance advises a banking consortium on the refinancing of syndicated loan facilities for Tom Tailor Group
1 June 2015
Clifford Chance advises a banking consortium on the refinancing of syndicated loan facilities for Tom Tailor Group
Clifford Chance advised a banking consortium led by Commerzbank AG on the refinancing of syndicated loan facilities for Tom Tailor Holding AG.
The EUR 475 million syndicate loan is solely secured by guarantees. In addition to Commerzbank AG BNP Paribas S.A., Niederlassung Deutschland, DZ BANK AG Deutsche Zentral-Genossenschaftsbank, Frankfurt am Main, and Landesbank Baden-Württemberg acted as Mandated Lead Arrangers and Bookrunners.
The refinancing involves a total of 12 banks and has a term of five years. It replaces the financing packages that had been agreed in 2012 in the context of the acquisition of Bonita Group.
As in 2012, the Clifford Chance team included partner Alexandra Hagelüken, senior associate Dr. Katja Lehr and senior transaction lawyer Dr. Alexander Hansen Díaz (all Banking & Finance, Frankfurt).
Clifford Chance berät Bankenkonsortium bei der Refinanzierung eines Konsortialkredits für die Tom Tailor Gruppe
Die internationale Anwaltssozietät Clifford Chance hat ein Bankenkonsortium unter der Führung der Commerzbank AG bei der Refinanzierung eines Konsortialkreditvertrags für die Tom Tailor Holding AG beraten.
Der nur durch Garantien besicherte Konsortialkredit hat ein Volumen von 475 Millionen Euro. Neben der Commerzbank AG fungierten BNP Paribas S.A. Niederlassung Deutschland, DZ BANK AG Deutsche Zentral-Genossenschaftsbank, Frankfurt am Main und Landesbank Baden-Württemberg als Mandated Lead Arranger und Bookrunner.
Die Refinanzierung unter Beteiligung von insgesamt 12 Banken hat eine Laufzeit von fünf Jahren und löst das Finanzierungspaket ab, welches 2012 anlässlich der Akquisition der Bonita-Gruppe abgeschlossen worden war.
Das Beratungsteam von Clifford Chance bestand wie schon 2012 aus Partnerin Alexandra Hagelüken, Senior Associate Dr. Katja Lehr und Senior Transaction Lawyer Dr. Alexander Hansen Díaz (alle Banking & Finance, Frankfurt).
